Cosa possiamo fare per te

Il nostro team di lavoro vanta una consolidata esperienza nell’assistenza a società in situazioni di crisi o temporanea difficoltà, in ambito privato e pubblico.

Tramite un approccio integrato con le altre Business Unit dello Studio, il nostro team di professionisti multidisciplinare, con specifiche competenze in diritto societario, diritto fallimentare e M&A, è in grado di sviluppare soluzioni specifiche per ogni forma di ristrutturazione aziendale proponendosi quale interlocutore di riferimento nell’interazione con aziende, istituti finanziari e investitori, al fine di individuare ed intraprendere il miglior percorso di ristrutturazione (operativa e finanziaria), in funzione del contesto di mercato in cui l’azienda opera e della struttura del modello di business attuale e target.

Per le imprese che evidenziano situazioni di crisi, forniamo assistenza globale nei processi di Corporate Restructuring, attraverso l’adozione di strategie di ristrutturazione e risanamento aziendale mediante riscadenzamento e/o rifinanziamento del debito, stand-still e moratorie; inoltre prestiamo assistenza nell’ambito del ricorso ad istituti giuridici volti alla risoluzione della situazione di squilibrio, sia di tipo stragiudiziale, quali i piani di risanamento (ex art 56 C.C.I.) e gli accordi di ristrutturazione dei debiti (ex art 57 C.C.I.), occupandoci della strutturazione, negoziazione ed implementazione degli accordi, sia di tipo giudiziale, fornendo assistenza nella presentazione di domande per l’ammissione alle procedure di concordato preventivo (ex art 84 e ss. C.C.I.) e di amministrazione straordinaria.

Cosa possiamo fare per te

In particolare, supportiamo il management nella scelta della corretta soluzione da intraprendere, affiancandolo nelle seguenti fasi:

• Diagnosi e monitoraggio di un’attività Underperforming: analisi della situazione finanziaria dell’attività, del suo mercato, delle sue prospettive al fine di comprendere la natura e l’entità delle difficoltà ed i rischi di «avvitamento finanziario», anche prospettico;
• Review indipendente della situazione finanziaria: nell’ambito di operazioni di negoziazione con il sistema bancario, lo sviluppo di una Independent Business Review, ovvero di una diagnosi completa della situazione finanziaria storica e previsionale, consente di comprendere le cause della crisi e definire le basi per una rinegoziazione delle condizioni di finanziamento. Tale attività è, nelle situazioni pre-crisi o di crisi non conclamata, utile a fornire assistenza al management e alla proprietà di un’impresa potenzialmente in difficoltà per ricercare possibili soluzioni e assumere decisioni in contesti di crisi poco chiari e che si modificano velocemente;
• Assistenza nella gestione delle crisi di liquidità e nella negoziazione con il sistema bancario: con un supporto ad hoc nella gestione delle delicate fasi di una crisi finanziaria che si muove verso una crisi di liquidità attraverso la predisposizione di sistemi di monitoraggio della finanza a breve termine, quali lo “Short Term Cash Flow” e la ricostruzione periodica dei margini di tesoreria (financial headroom). Successivamente predisposizione del business plan pluriennale e della manovra da proporre al ceto bancario ai fini di una ristrutturazione del debito;

Cosa possiamo fare per te

Attività di monitoraggio post ristrutturazione finanziaria: su mandato del ceto bancario o su iniziativa del management, viene svolta un’attività di monitoraggio periodico dei principali indicatori di business e finanziari della Società al fine di dare conforto al management ed ai creditori circa le possibilità di conseguimento degli obiettivi finanziari e reddituali previsti dal business plan ovvero al fine di porre in essere tempestivi recovery plan. L’attività si estrinseca in un report periodico, mensile o trimestrale, che supporta gli interlocutori della Società nel comprendere se l’andamento economico finanziario della stessa è in linea con il business Plan concordato nella fase di rinegoziazione.

Infine, il nostro team Restructuring supporta le aziende nella strutturazione di operazioni di investimento con operatori specializzati nelle c.d. ‘special situations’ (Alternative Investors, Distressed Funds, Turnaround Funds) e nella strutturazione di operazioni di equity/financing/refinancing con istituzioni pubbliche ed investitori istituzionali.